Abhatoo - Centre Nationale de Documentation

L’Afrique du Nord constitue l’un des ensembles économiques les plus stratégiques du continent, mais demeure structurellement vulnérable face aux chocs externes et à la fragmentation mondiale. La Note de diagnostic régionale (NDR) analyse les dynamiques économiques, structurelles et institutionnelles communes aux six pays de la région, à savoir l’Algérie, l’Égypte, la Libye, la Mauritanie, le Maroc et la Tunisie. Avec près de 275 millions d’habitants et un PIB nominal cumulé avoisinant 1 000 milliards de dollars en 2024, la région représente environ un quart du PIB africain et concentre des pôles urbains majeurs tels que Alger, Casablanca, Le Caire, et Tunis. Elle bénéficie d’une urbanisation avancée, d’un capital humain relativement qualifié et d’une position géostratégique exceptionnelle entre l’Europe, l’Afrique subsaharienne et le Moyen-Orient.
Toutefois, ces atouts ne se traduisent pas encore en une trajectoire de croissance soutenable, résiliente et créatrice d’emplois.
Le modèle de croissance régional demeure marqué par une forte volatilité, une dépendance aux facteurs externes et une transformation structurelle incomplète. Les trajectoires macroéconomiques diffèrent entre pays exportateurs d’hydrocarbures et pays importateurs d’énergie, mais les vulnérabilités sont interconnectées. Les économies dépendantes des hydrocarbures disposent d’une capacité d’amortissement conjoncturel plus élevée lorsque les prix internationaux sont favorables, mais restent exposées à une forte instabilité des recettes publiques et à des incitations limitées à la diversification économique. Les économies importatrices d’énergie font face à des déséquilibres budgétaires et extérieurs persistants, à une dette publique croissante et à des marges de manœuvre budgétaires réduites. L’inflation, alimentée par les chocs alimentaires et énergétiques au niveau mondial, a conduit à un resserrement monétaire dans plusieurs pays, pesant sur l’investissement privé et la dynamique de croissance.
La transformation productive progresse lentement et peine à générer une montée en gamme industrielle durable. Malgré l’existence de pôles industriels relativement avancés en Égypte, au Maroc et en Tunisie, la part de la valeur ajoutée manufacturière dans le PIB régional stagne depuis plus d’une décennie. Les pays demeurent positionnés sur des segments à faible ou moyenne valeur ajoutée, fortement intégrés aux chaînes de valeur européennes mais peu articulés entre eux. La complexité économique progresse lentement, la productivité reste insuffisante et la création d’emplois formels demeure limitée. La croissance régionale reste peu intensive en emploi, avec un chômage des jeunes dépassant 25 % en moyenne et atteignant des niveaux plus élevés dans plusieurs pays. L’informalité, estimée entre 40 et 60 % de l’emploi selon les pays, constitue un frein majeur à l’élargissement de l’assiette fiscale, à la protection sociale et à la productivité globale.
Les principaux défis à la transformation structurelle relèvent de contraintes productives, financières et institutionnelles persistantes. La région demeure dépendante de rentes énergétiques ou d’industries peu diversifiées (hydrocarbures, textile-habillement). La diversification des exportations reste limitée et l’innovation demeure insuffisamment intégrée aux stratégies industrielles, qui restent largement cantonnées aux frontières nationales et peinent à s’inscrire dans une logique régionale. Les systèmes éducatifs peinent à aligner les compétences sur les besoins des secteurs émergents. L’accès au financement productif reste contraint par la dominance bancaire et la faible profondeur des marchés de capitaux. Les rigidités réglementaires et la concurrence insuffisante freinent l’entrée de nouveaux acteurs. Le stress hydrique et les contraintes climatiques pèsent sur l’agriculture et la sécurité alimentaire, compliquant la modernisation du tissu productif.
L’intégration économique régionale demeure extrêmement faible et constitue l’un des principaux freins à la montée en gamme industrielle et à la résilience macroéconomique. Le commerce intrarégional représente moins de 5 % du commerce total depuis deux décennies, un niveau parmi les plus bas au monde pour une région de taille importante et de proximité géographique stratégique. Les barrières non tarifaires, les divergences réglementaires, les contraintes logistiques et les tensions géopolitiques limitent les échanges et empêchent l’émergence de chaînes de valeur régionales intégrées. En l’absence de complémentarités productives organisées, les pays se retrouvent parfois en concurrence sur des niches similaires, notamment dans le textile, l’automobile, l’agro-industrie et certaines industries chimiques. Cette fragmentation réduit les économies d’échelle, affaiblit le pouvoir de négociation externe et limite la capacité collective à tirer parti de la Zone de libre-échange continentale africaine (ZLECAf).
Les principaux défis à l’intégration régionale sont d’ordre institutionnel, logistique, financier et géopolitique. L’absence de coordination macroéconomique formalisée, la faiblesse des mécanismes de gouvernance régionale opérationnels et la fragmentation réglementaire constituent des obstacles majeurs. Les barrières non tarifaires, les divergences de normes techniques et sanitaires, ainsi que la faible interopérabilité des systèmes douaniers limitent la fluidité des échanges. Les infrastructures transfrontalières restent insuffisantes ou sous-exploitées, notamment dans les corridors ferroviaires et énergétiques. Les tensions politiques bilatérales freinent la mise en oeuvre de projets régionaux structurants. Par ailleurs, l’absence d’instruments financiers incitatifs dédiés aux projets multinationaux réduit la capacité à mutualiser les investissements à grande échelle. Cette combinaison de facteurs explique le niveau extrêmement faible du commerce intrarégional.
La transition énergétique et le changement climatique accentuent les vulnérabilités mais offrent un levier stratégique d’intégration et de diversification économique. Alors que plus de 90 % de la production électrique demeure issue de sources fossiles, la région dispose d’un potentiel solaire et éolien parmi les plus élevés au monde. Le développement coordonné des énergies renouvelables, de l’hydrogène vert et des interconnexions électriques pourrait renforcer la sécurité énergétique, améliorer les soldes extérieurs et soutenir l’industrialisation. Dans le même temps, les sécheresses récurrentes affectent la production agricole, la sécurité alimentaire et les équilibres macroéconomiques. L’adaptation climatique, le dessalement, la réutilisation des eaux usées et la modernisation des systèmes d’irrigation nécessitent des investissements importants et une coordination accrue.
Sur la base de ce diagnostic, le présent rapport identifie cinq domaines prioritaires de réforme à l’échelle régionale. Il s’agit : i) développer des chaînes de valeur industrielles régionales intégrées ; ii) renforcer l’architecture financière et la coopération budgétaire ; iii) investir dans le capital humain et l’inclusion économique ; iv) accélérer le déploiement d’infrastructures climato-résilientes et énergétiques interconnectées ; v) consolider les mécanismes de gouvernance régionale et de coordination économique. Ces priorités visent à générer des gains d’échelle, à réduire les vulnérabilités structurelles et à soutenir une croissance plus productive et durable.
Dans un contexte de fragmentation mondiale et de multiplication des chocs externes, l’intégration régionale devient un impératif macroéconomique stratégique. La région ne peut durablement renforcer sa résilience en s’appuyant uniquement sur des stratégies nationales isolées. La coordination des politiques industrielles, énergétiques, commerciales et financières permettrait de mutualiser les investissements, d’améliorer la spécialisation complémentaire et de renforcer la stabilité macroéconomique collective.